FATTO

Principali indicazioni riportate nella Lettera al Risparmiatore del Sole 24Ore dedicata questa settimana a Enel Green Power [EGPW.MI]:

1) EBITDA 2012 confermato sopra 1,6 miliardi di euro (nostra stima 1,628 miliardi).
2) debito a fine 2012 tra 4,6 e 4,8 miliardi (nostra stima 4,786 milioni di euro).
3) Nuovi MW installati nel 2013, circa 800 (nostra stima 780.
4) Confermata strategia di internazionalizzazione, con focus principalmente su America del Sud e del Nord America.

EFFETTO

Nel complesso, non ci sembra che dall’articolo emergano novità rilevanti. Unica indicazione nuova rispetto ai target già annunciati è la capacità installata aggiuntiva prevista per il 2013, pari a circa 800 MW, sostanzialmente in linea con i nostri numeri.

Confermiamo la raccomandazione NEUTRALE con target price a 1,40 euro.

 

A cura di Websim